瑞士蘇黎世,2013年4月22日——全球領先的電力和自動化技術集團ABB與可再生能源及高效電源轉換和電力管理解決方案的領導企業(yè)Power-One攜手,今天宣布,經(jīng)雙方董事會批準,ABB將以每股6.35美元現(xiàn)金,或約10.28億美元股權價值,收購Power-One。
這一收購將使ABB集團成為全球太陽能逆變器行業(yè)的領導者——逆變器是太陽能光伏發(fā)電系統(tǒng)的“智能中心”。據(jù)國際能源署預測,到2021年,光伏逆變器市場將以每年10%以上的速度增長。能源需求(特別是在新興市場)的不斷增長、電價上漲和成本降低等因素促進了逆變器市場快速增長。
分析:
本次交易將幫助Power-One 獲得ABB大量的研發(fā)資源、全球服務和銷售能力,并補充ABB快速增長的光伏逆變器業(yè)務,增強ABB在電力電子領域的領導地位。
最佳時機:太陽能光伏產(chǎn)業(yè)每年以超過10%的速度增長,光伏發(fā)電在很多國家快速接近“平價上網(wǎng)”;未來將改變能源結構。
管理層的連貫性得到保證
通過也已驗證的最佳方式整合融入離散自動化以及運動控制業(yè)務
交易預計在2013年下半年完成,須經(jīng)股東和監(jiān)管部門的批準
ABB集團首席執(zhí)行官昊坤表示:“由于光伏發(fā)電迅速接近‘平價上網(wǎng)’,太陽能正日益成為重構未來能源結構的主要力量。Power-One公司的管理井井有條,是業(yè)內(nèi)得到廣泛認可的技術創(chuàng)新者,專注于最有吸引力和智能化的太陽能光伏產(chǎn)品。ABB與Power-One聯(lián)手完全符合我們2015發(fā)展戰(zhàn)略,并使ABB一躍成為光伏發(fā)電領域具有強大競爭優(yōu)勢的全球領導者,為客戶、員工和股東創(chuàng)造價值!
Power-One擁有市場上最全面的光伏逆變器產(chǎn)品系列,涵蓋從家庭到電力企業(yè)的各類應用,同時還擁有廣泛的全球生產(chǎn)布局。另外,Power-One還擁有與 ABB電能轉換業(yè)務單元相似的電力解決方案業(yè)務。Power-One擁有員工近3,300人,主要分布在中國、意大利、美國和斯洛伐克。2012年,Power-One銷售額達到10億美元,運營息稅折舊及攤銷前盈利達到1.2億美元。
Power-One公司首席執(zhí)行官Richard J. Thompson表示:“這一收購將為股東帶來巨大的價值,并推動Power-One加速增長。雙方通過共同努力,能更好地滿足不斷增長的全球市場對創(chuàng)新式可再生能源解決方案的需求,加強我們在全球市場的領導地位。我相信,ABB是最理想的合作伙伴,現(xiàn)在也是雙方合作的理想時機!
ABB擁有領先的電力與自動化產(chǎn)品組合,均衡的全球業(yè)務布局和服務架構,使其成為太陽能光伏市場重要參與者。多年以來,ABB已經(jīng)將其解決方案推廣應用到太陽能光伏行業(yè),預計在2013年其光伏逆變器銷售額將超過1億美元。光伏逆變器是電力電子領域發(fā)展最快的技術之一,需要持續(xù)不斷的研發(fā)投入。2012年,ABB研發(fā)投資總計15億美元。
Power-One將合并至ABB集團離散自動化及運動控制業(yè)務。該業(yè)務部全球負責人史畢福表示:“兩家成功企業(yè)的聯(lián)合,將創(chuàng)造引人注目的價值增長,這種增長建立在創(chuàng)新基礎之上。逆變器將為我們帶來在全球市場、高質量以及技術領先優(yōu)勢方面實現(xiàn)差異化的機遇。本次收購將支持我們業(yè)務部實施可再生能源戰(zhàn)略,幫助加強我們在電力電子領域的優(yōu)勢!
本次交易屬于并購行為,需滿足特別成交條件,包括在Power-One股東特別會議上獲得批準,并獲得特別成交條件批準。這次并購協(xié)議包括某些同意交易的保護性機制。Silver Lake Sumeru附屬投資基金已簽署協(xié)議,同意本次并購。本次并購預計于2013年下半年完成。ABB將使用自有基金完成交易。
瑞士信貸為ABB的財務咨詢機構,Cleary Gottlieb Steen & Hamilton LLP為ABB法律顧問。Goldman Sachs & Co. 為Power-One的財務咨詢機構, Gibson, Dunn & Crutcher LLP為Power-One法律顧問。
ABB是位居全球500強之列的電力和自動化技術領域的領導企業(yè)。ABB致力于幫助電力、公共事業(yè)和工業(yè)客戶提高業(yè)績,同時降低對環(huán)境的影響。ABB集團業(yè)務遍布全球100多個國家,擁有14.5萬名員工。2012年,ABB在美國銷售收入達67億美元,員工接近2萬人。ABB在中國擁有包括研發(fā)、制造、銷售和工程服務等全方位業(yè)務活動,擁有約1.9萬名員工、設立了36家本地企業(yè)和銷售與服務網(wǎng)絡遍布全國90個城市。
Power-One有限公司(www.Power-One.com)是領先的可再生能源和高效電源轉換與電力管理解決方案供應商,同時也是光伏逆變器設計和制造的領導企業(yè),其可再生能源產(chǎn)品的光電轉換率在行業(yè)最高,被電力、商業(yè)企業(yè)和家庭廣泛采用。Power-One公司擁有40年歷史,是高能效和高密度的供電產(chǎn)品的領導企業(yè),服務于可再生能源、服務器、存儲和網(wǎng)絡、工業(yè)和網(wǎng)絡電力系統(tǒng)等各行業(yè)。該公司總部設在美國加利福尼亞州卡馬利洛,在亞洲、歐洲和美洲從事銷售、制造和研發(fā)。